自去年12月初停牌的佳都新太于今日公布實際控制人旗下資產(chǎn)的借殼重組方案，佳都新太也借此進一步“掘金”智能化軌道交通及IT運維服務，盡管代價不菲。
佳都新太本次擬置入的為廣州新科佳都科技有限公司（下稱“新科佳都”）和廣州市佳眾聯(lián)科技有限公司（下稱“佳眾聯(lián)”）100%股權。新科佳都為一家軌道交通智能化系統(tǒng)解決方案提供商、網(wǎng)絡設備和視頻監(jiān)控設備產(chǎn)品集成商，佳眾聯(lián)的主營業(yè)務則為IT運維服務。
經(jīng)初步估算，新科佳都預估值約為10億元，增值率高達850%，佳眾聯(lián)預估值為1.38億元，增值率為426%。考慮到評估基準日后的利潤分配情況，擬注入資產(chǎn)的預估交易價格約為10.8億元。
新科佳都和佳眾聯(lián)的股權結(jié)構類似，皆分別由佳都新太實際控制人劉偉直接持股15%，余下85%股權則由劉偉控股95%的堆龍佳都持有。
為此，佳都新太擬以8.89元的發(fā)行價格向劉偉發(fā)行股份購買其持有的15%新科佳都和15%佳眾聯(lián)的股權；擬向堆龍佳都發(fā)行股份購買其持有的70%新科佳都和70%佳眾聯(lián)的股權；擬支付現(xiàn)金購買堆龍佳都持有的15%新科佳都和15%佳眾聯(lián)的股權。
2012年年報顯示，廣州佳都集團有限公司持有佳都新太21.07%股權，為控股股東，劉偉則控股佳都集團92%。
據(jù)了解，本次重組事件實為佳都集團履行在2009-2010年佳都新太股改期間的承諾，佳都集團承諾在股改完成的3年之內(nèi)向佳都新太注入優(yōu)質(zhì)ICT增值業(yè)務。
佳都新太稱，重組完成后其將形成智能安防、智能化軌道交通、通信增值、IT 綜合服務四大業(yè)務板塊，并以智能安防、智能化軌道交通業(yè)務為主要利潤增長點，以通信增值和 IT 綜合服務業(yè)務為支撐，發(fā)揮業(yè)務協(xié)同效應。
披露顯示，新科佳都在軌道交通智能化產(chǎn)品方面具有自主知識產(chǎn)權，并已擁有4項專利、38項軟件著作權。其中，“軌道交通自動檢票閘機系統(tǒng)”產(chǎn)品入選科技部火炬計劃項目，“地鐵自動售檢票系統(tǒng)”入選國家重點新產(chǎn)品計劃，產(chǎn)品廣泛應用于廣州地鐵、廣佛地鐵等多條線路。
另據(jù)了解，今年，新科佳都中標了成都地鐵三號線PSD系統(tǒng)。
佳眾聯(lián)主營業(yè)務為IT運維服務，服務的客戶總數(shù)超過400家，并長期為惠普提供金牌服務點運營外包服務。
可以看到，佳都新太擬重組的這兩家公司都屬于資產(chǎn)增值較快產(chǎn)業(yè)。根據(jù)資料顯示，新科佳都2011年、2012年末資產(chǎn)總額分別為16601.80萬元、82882.73萬元，增長率分別為3.60%、399.24%；而佳眾聯(lián)2010年、2011年、2012年末資產(chǎn)總額分別為5072.60 萬元、6103.25萬元、6689.82萬元，最近三年同比盈利增長幅度超過30%。
佳都新太去年凈利5200萬元，新科佳都、佳眾聯(lián)去年凈利則分別約為6000萬元、1100萬元。
此外，佳都新太擬進行配套募資，募資不超過交易總金額的25%，配套資金中一部分用于購買堆龍佳都持有的部分新科佳都、佳眾聯(lián)股權，剩余配套資金用于補充流動資金。
（來源：上海證券報）